外汇玩家 – 银行
外汇市场中有几个不同的参与者群体。最大的外汇交易者群体,就他们所占交易的总美元价值而言,由商业和投资组成银行。银行代表参与国际业务和贸易业务的客户进行大量货币交易。他们还充当外汇交易的做市商,并在自己的账户中进行大量交易。(如果银行家曾警告您不要外汇交易,您可能要问他们为什么,如果外汇是如此糟糕的投资,他们的银行会在外汇市场上投入如此巨额的资金。)
外汇玩家 – 政府
政府,通过其中央银行,也是外汇市场的主要参与者。一个国家的中央银行通常会大量买入或卖出本国货币以试图控制货币的相对价值,以对抗通货膨胀或改善国家的贸易平衡。央行对外汇市场的干预类似于央行对债券市场的政策驱动干预。
外汇玩家 – 公司
在国际上经营的大型公司也大量参与外汇交易,每年的交易额高达数千亿美元。公司可以利用外汇市场来对冲其在国外的主要业务运营。例如,如果一家美国公司在新加坡开展大量业务,需要以新加坡元进行大额商业交易,那么它可能会通过购买该货币对来对冲新加坡元相对价值的下跌美元/新加坡元(美元兑新加坡元)。
外汇玩家 – 交易员
最后但并非最不重要的是个人外汇交易者,他们在外汇市场交易寻求投资利润的投机者。这个群体包括不同的角色,从专业的投资基金经理到个人小以不同水平的技能、知识和资源进入市场的投资者。
学习外汇交易 – 货币对
外汇市场交易货币对之间的汇率波动,例如欧元和美元,表示为Eur/Usd。在汇率报价中,第一报价中的货币被称为基础货币,第二个货币是报价货币。货币对的汇率显示为类似 1.1235 的数字。如果欧元/美元对报价为 1.1235,则意味着它需要 1.12 美元(和 35/100) 美元等于一欧元。

交易最广泛的货币对自然是那些涉及全球最广泛使用的货币的货币对——美元(USD)、欧元(EUR)、英镑(GBP) , 和日元 (JPY)。
学习外汇交易 – 点数
通常,两种货币之间汇率的最小波动称为“点”。对于大多数货币对,报价精确到小数点后四位,点等于 0.0001。主要的例外的是日元货币对只报价到小数点后两位,因此一个点等于 0.01。许多经纪商现在报价到小数点后五位,最后一个数字表示点的 1/10。

点的价值取决于交易的货币对和交易的手数。对于一个标准手,一个点通常等于 10 美元(美国);交易迷你手,一个点等于 1 美元;和交易微型手,一个点等于 10 美分。一个点的价值因交易的货币对而略有不同,但这些数字对所有货币对都大致准确。
外汇交易的优势 – 杠杆
外汇交易的主要吸引力之一是外汇交易者可以使用的无与伦比的杠杆。杠杆是能够仅以市场价值的一小部分来持有市场头寸的能力。正在交易的工具。持有交易头寸所需的部分存款金额称为“保证金”。杠杆表示为一个比率,显示经纪人在市场上持有头寸所需的保证金金额。例如,50: 1 杠杆意味着交易者只需投入交易总价值的 2% 即可开始交易。一些经纪商提供高达 1000:1 的杠杆。

高杠杆意味着外汇交易者可以利用少量的投资资本来实现可观的收益。例如,仅投资 10 美元左右,以 500:1 的杠杆交易微型手,交易者只需 20 个点的汇率变化即可实现约 20 美元的利润(或大约两倍于他的投资)。鉴于许多货币对的每日交易范围通常为 100 点或更多,因此很容易看出交易者如何通过杠杆作用使用最少的交易资金从非常小的市场波动中实现可观的收益。

但是,交易者必须记住,就像杠杆放大利润一样,它也会放大损失。因此,交易者可能只投入其总交易资金的 10 美元来发起交易,但最终实现的损失远大于 10 美元。
外汇交易的优势 – 流动性
外汇市场每个交易日发生的极高交易量导致相应的高流动性水平。高流动性导致低买卖差价,并允许交易者轻松进入和整个交易日的离场交易。主要货币对(例如英镑/美元)的买卖价差通常远低于许多股票的买卖价差,从而最大限度地降低了交易者的交易成本。

对于银行等大型机构交易者而言,高流动性使他们能够交易大量头寸,而不会造成通常在低流动性市场中出现的价格大幅波动。同样,这可以降低总交易成本,从而带来更大的净利润或更小的净亏损。

许多交易者还认为,较高的流动性使市场更有可能以长期趋势进行交易,使用图表和技术分析可以更轻松地进行分析。
外汇交易的优势 – 波动性
如前所述,许多交易最广泛的货币对的每日交易范围通常高达 100 点或更多。这种每日波动为实现利润提供了重要的机会正常交易日内发生的价格波动范围。

在外汇交易中,卖空和买多一样容易,这增强了波动性的优势。对卖空没有限制,例如交易股票的限制。广泛的每日交易范围,从买卖中获利的机会均等,使外汇市场对一般的投机者,尤其是日内交易者非常有吸引力。
外汇交易策略 – 基本面分析
外汇交易有两种基本的战略方法——基本面和技术面。

基本面分析交易通常更受长线交易者的青睐——那些买入(或卖出)并长期持有货币对的人。基本面分析是基于特定国家和全球经济状况的分析。

在大多数交易日中,发布了来自世界不同国家的各种经济报告。来自此类报告的积极或消极迹象是货币对之间汇率发生重大变化的主要驱动因素。例如,如果在三个月的时间范围内发布了几份关于英国经济的积极报告,那么英镑兑欧元和美元等其他货币的价值可能会增加。

在发布的最重要的经济报告中,最有可能影响货币市场的是国内生产总值(GDP)、消费者价格指数(CPI)、生产者价格指数(PPI)、各种就业和消费者信心报告,以及中央银行的政策决定。

基本面分析也可能基于全球经济趋势。例如,如果全球棉花使用量增加,那么主要棉花生产国的经济有望受益,其货币的相对价值可能会增加。

利率由一个国家的中央银行设定,是决定货币相对价值的主要因素。如果投资者从美国计息账户中持有的资金中获得的收益明显高于其他国家计息账户中的收益,那么这会使美元更具吸引力,因此相对于其他货币的价值可能会增加.
外汇交易策略 – 技术分析
许多外汇交易者在确定他们采用的交易头寸时更喜欢技术分析。技术分析——在各种技术指标的帮助下基于市场价格走势图表进行的分析——通常受到青睐投机者和短期或日内交易者,尽管长期交易者也可能利用技术分析。

技术分析只是基于过去价格变动和市场行为(例如成交量或波动率)的分析。技术指标包括趋势指标,例如移动平均线和市场强度或动量指标,例如相对强度指标 (RSI)。

基本的技术交易策略可能很简单,例如当价格/汇率高于 50 周期移动平均线时买入货币对,并在低于 50 周期移动平均线时卖出该货币对移动平均线。一些技术交易者使用单一技术指标进行交易,而另一些交易者则应用多个技术指标作为交易指标。例如,刚刚概述的使用移动平均线的简单技术交易策略可能与动量指标(如 MACD)相结合,只有在特定价格水平和动量水平同时存在时才开始交易。

技术交易者根据交易者的个人交易时间范围偏好分析不同时间范围的图表。快速进出市场交易的交易者可能会将他们的分析集中在 5 分钟甚至 1 分钟的时间框架图上。具有长期交易时间框架的交易者更有可能将技术分析应用于小时图、4 小时图或日线图。
外汇市场 – 获利机会市场
外汇市场是对交易者最具吸引力的市场之一。自从世纪之交,个人小投资者的零售交易变得更加容易获得以来,外汇交易已经大受欢迎。这种能力开设一个金额低至 50 美元至 100 美元的交易账户,然后在短短几年内将如此少量的金额变成数百万美元的可能性几乎是不可抗拒的。

但是,来自外汇交易的“轻松赚钱”的诱惑可能具有欺骗性。事实是,大多数外汇交易者都在亏钱,只有一小部分交易者在货币交易市场上始终是赢家。外汇交易成功的关键不仅包括良好、稳健的交易策略,还包括出色的交易纪律、耐心和风险管理。许多超级成功的外汇交易者将他们成功的秘诀总结为:“在遇到大赢家之前,请避免遭受重大损失。大多数交易者之所以失败,是因为当‘百万美元’的交易机会终于出现时,他们赌光了所有的交易资本,并且没有剩余的资金可以用来交易”。